年报丨同比增长2284%多联机组保持平稳上升态势

  相较于2020年的冷冷清清，2021年的多联机市场数据依旧亮眼。从趋势上看，2021年多联机市场呈“前高后低”之势。据统计，2021年多联机产品实现同比增长22.84%。虽然出现了国内原材料价格猛涨、知名地产商暴雷等坏因，但从全年市场表现看，多联机市场的走势依然呈现平稳上升态势。

  （1）楼市调控持续收紧，多联机走势明显分化。左右多联机市场走势的“三驾马车”——家装零售、地产配套、商业地产在国家房地产调控政策的影响下，从上半年的稳中向好发展到下半年的后劲不足。这一系列影响传递至多联机行业，导致多联机市场发生明显分化。上半年，地产修复，消费提振，加上去年较低的市场基数，行情火热，使得多联机工程稳中有进，零售市场增长迅速。下半年，地产信贷收紧，知名地产商暴雷，房企开发投资信心不足，多联机下行压力凸显，工程、零售市场增速快速下跌。

  （2）供需市场大逆转，家装零售先热后冷。纵观全年，家装零售市场基本面“先热后冷”现象明显。上半年，由于“高景气+高库存”组合带来的高热度，零售行业多数主要指标延续高增，销售数据持续超预期，家装市场表现火热。尤其是原材料以及产品价格普遍上涨后，渠道商加紧囤货，加上消费者买涨不买跌的心态，以及品牌厂家适时推出相应的零售活动，在很大程度上助涨了消费者的购买需求。进入下半年，行业基本面急转直下，销售数据持续走低，零售市场呈现出较为惨淡的局面。

  （3）精装配套高开低走，减配延期成新常态。2021年上半年，精装配套市场受房地产市场影响规模上升，其配套的多联机产品自然水涨船高。然而，到了下半年，地产政策收紧，地产商资金紧张的问题开始凸显，众多项目遭遇销售难题，开发商采取精装修“减配”、项目延期等措施加速回款，给多联机市场带来了一定影响。从整体上看，全国各地的精装修政策已推行多年，精装修住宅已成为房地产行业发展的必然趋势。尤其是在政策指导下的装配式建筑、绿色建筑相关工作进一步推进，大众对健康室内空气日益重视，对高端中央空调产品的需求持续增长，能预见，精装修项目在未来依然是行业主旋律。

  （4）基建投资成热点，工装项目需求增多。纵观2021年，多联机在工程建设项目市场的应用呈稳健增长态势。上半年工程市场处于市场高位，在很大程度上弥补了下半年市场因投资力度减弱导致销售回落的境地。一方面，政府基建投资建设持续推进，加大了对学校、医院、轨交等民生项目的投入力度，多联机在公建项目市场得到较好的应用，市场数据表现亮眼。另一方面，商业建筑、办公楼宇、工业生产厂房等建筑的需求增加，也给多联机市场带来了新的增量空间。

  （5）物联、健康成潮流，新品研发迭代加速。伴随5G、AI等技术概念的火热，多联机的产品迭代速度加快，主流品牌针对市场变化积极进行产品革新。在2021年，不少品牌推出了适应市场需求的物联、健康新产品。例如，大金带有能源回收功能的新风换气设备（VAH250HS）、日立VAM尊睿无界、美的MDV8无界多联机、格力GMV智睿家庭中央空调、海信AI家等。此外，东芝近零能耗建筑专用多联机、麦克维尔Airfree系列全直流变频中央空调、天加TIMS Hyplus健康多联机、三星中央空调DVM S2、三菱重工海尔“热除菌”技术、三菱重工KXZmini家用高端定制系列、富士通将军全方位出风3D气流天花机、LGMULTI V WATER IV水冷多联机、积微GCHV 全效家用中央空调RH-晶刚系列、奥克斯卿睿系列全直流变频家用多联机、科龙K系列商用变频多联机、TCL智能暖通TNV6全直流变频智能多联机、松下S系列家用变频多联机等都进一步赋予了产品健康和智慧的功能。

  从品牌格局来看，外资品牌阵营中，大金、日立、东芝牢牢占据多联机组市场前三位，且市场占有率总和接近外资品牌阵营的50%。自大金1982年开发第一台楼宇用多联机以来，始终引领多联机的技术创新步伐，连续多年稳居中国多联机组市场占有率第一的位置。日立不断将先进科技与先进产品深层次地融合，打造更高品质、更高标准、更智能舒适的产品与服务，在项目市场和家装零售市场双双发力，同样取得了不错的市场业绩。东芝以“冷暖风水智”的理念，在积极做好精装配套市场的同时，加强中小工装项目的开拓，并与国内知名装饰企业签订战略协议，全面发力零售市场，市场占有率逐步提升。三菱重工海尔依托雄厚的技术实力，继续加强在地产配套领域的开拓，先后与多家知名地产商签订战略合作协议，同时在零售渠道大力推广“6舒”健康家，零售销量稳步提升。三菱重工空调积极加强与政府合作，大型项目数量稳步上涨，同时从始至终坚持走品质路线，给予核心客户政策支撑，专卖店建设如火如荼。三星将使用者真实的体验感放在第一位，在不停地改进革新产品性能的同时，加快布局零售体验店，打开了更加广阔的市场。LG专注细致划分领域发展，通过产品迭代升级，在商业地产、公建项目树立众多样板，业绩实现稳步上涨。松下凭借完善的产品系列，深受众多高端工程建设项目客户的信赖。此外，富士通将军、三菱电机等品牌也都相继加大了在市场、产品、营销、服务等每个方面的投入，借着需求旺盛的东风均取得了不错的成效。国产品牌方面，美的、格力市场占比均超过20%，持续领跑国产品牌。海尔、海信发展较为迅猛，市场占有率稳步提升，品牌影响力和市场认知度都达到了新的高度。值得提及的是，美的将多联机与楼宇科技深度融合，推出新一代MDV多联机，瞄准智慧建筑的未来。海尔亦紧盯物联网时代客户的真实需求变化，在八大领域积极推广物联多联机，已经在市场上引起一波新浪潮。天加凭借过硬的产品质量和优质的售后服务，在酒店及政府公建领域收获颇丰。积微GCHV在聚焦工程建设项目的同时，大力开展线下活动，工装、零售双双增长。此外，奥克斯、浙江国祥、盾安、科龙、长虹、TCL智能暖通等国产品牌也都纷纷加大对多联机市场的开拓力度。欧美系品牌方面，麦克维尔、约克VRF、开利、特灵、EK、博世等品牌也都瞄准了多联机市场，不断深耕布局，并取得了不错的发展。

  从区域格局来看，华东区域和华南区域是多联机产品的重要市场，2021年，这两个区域受疫情影响较小，华东区域虽然因为疫情出现过一段时间波折，整体上表现亦可圈可点。相对而言，华中、西南区域仍然拥有着巨大的市场发展的潜在能力，主要增长点在于零售和中小项目市场。至于东北和西北区域，虽然省会城市在精装修政策的推动下有所好转，但是人口、经济、气候等因素还是大幅限制了多联机的快速发展。从长远的角度来看，华东区域仍然会是多联机的重要市场，厂家对于华东市场的重视程度并不会减弱。

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